O que são Derivados Financeiros 8211 Exemplos de Negociação de Derivados Comuns Se você é ativo no mundo do investimento, o que é muito provavelmente ouviu falar sobre negociação em derivativos. Embora esse tipo de investimento possa ser muito arriscado para aqueles novos para o jogo, pode ser uma ótima opção para investidores mais experientes. Então, como isso funciona Leia mais sobre uma quebra da prática, vantagens e armadilhas do investimento derivado. O que é um Derivativo Financeiro Derivados são títulos que estão vinculados a outros títulos, como ações ou títulos. O seu valor baseia-se na segurança primária a que estão ligados e, portanto, não valem nada em si mesmos. Existem literalmente milhares de tipos diferentes de derivativos financeiros. No entanto, a maioria das estratégias de investimento e engenharia financeira giram em torno dos seguintes três: Opções Opções são contratos entre duas partes para comprar ou vender uma garantia a um determinado preço. Eles são mais utilizados para negociar opções de ações. Mas também pode ser usado para outros investimentos. Se um investidor comprar o direito de comprar um ativo a um preço específico dentro de um determinado período de tempo, ele comprou uma opção de compra. Por outro lado, se ele compra o direito de vender um ativo a determinado preço, ele comprou uma opção de venda. Futures Futures trabalham na mesma premissa de opções, embora a segurança subjacente seja diferente. Os futuros eram tradicionalmente utilizados para comprar os direitos de comprar ou vender uma mercadoria, mas também são usados para comprar títulos financeiros também. É possível comprar um futuro do índice SampP 500 ou um futuro associado a uma taxa de juros particular. Swaps Swaps oferece aos investidores a oportunidade de trocar os benefícios de seus títulos entre si. Por exemplo, uma parte pode ter uma obrigação com uma taxa de juros fixa, mas está em uma linha de negócios onde eles têm motivos para preferir uma taxa de juros variável. Eles podem entrar em um contrato de swap com outra parte para trocar taxas de juros. Vantagens de Derivativos Derivados são veículos de investimento sólidos que tornam as práticas de investimento e de negócios mais eficientes e confiáveis. Aqui estão algumas razões pelas quais o investimento em derivativos é vantajoso: Contratos não vinculativos Quando os investidores adquirem um derivativo no mercado aberto, estão comprando o direito de exercê-lo. No entanto, eles não têm nenhuma obrigação de realmente exercer sua opção. Como resultado, isso lhes dá muita flexibilidade na execução de sua estratégia de investimento. Dito isto, algumas classes de derivativos (como certos tipos de acordos de swap) são realmente legalmente vinculativas para os investidores, por isso é muito importante saber qual é o seu destino. Alavancar Derivativos de Devolução dão aos investidores a capacidade de fazer retornos extremos que podem não ser possíveis com veículos de investimento primários, como ações e títulos. Quando você investir em estoque, pode levar sete anos para duplicar seu dinheiro. Com derivados, é possível dobrar o seu dinheiro em uma semana. Estratégias avançadas de investimento A engenharia financeira é um campo inteiro baseado em derivativos. Eles tornam possível criar estratégias de investimento complexas que os investidores possam usar para sua vantagem. Armadilhas potenciais O conceito de derivativos é bom. No entanto, o uso irresponsável por parte da indústria financeira pode colocar os investidores em perigo. O investidor famoso Warren Buffet referiu-se a eles como instrumentos de destruição em massa (embora ele também sinta muitos títulos serem mal rotados como derivativos). Os investidores que consideram os derivativos devem ter cuidado com o seguinte: Investimentos voláteis A maioria dos derivativos são negociados no mercado aberto. Isso é problemático para os investidores, porque a segurança flutua em valor. Está constantemente mudando de mãos e a festa que criou a derivada não tem controle sobre quem é dono dela. Em um contrato privado, cada parte pode negociar os termos de acordo com a posição do outro partido. Quando um derivado é vendido no mercado aberto, grandes posições podem ser compradas por investidores que têm uma alta probabilidade de inadimplência em seu investimento. A outra parte pode mudar os termos para responder ao risco adicional, porque eles são transferidos para o proprietário do novo derivado. Devido a esta volatilidade, é possível que eles percam o valor total durante a noite. Opções de preço excessivo As derivadas também são muito difíceis de valorar porque são baseadas em outros títulos. Como a Itrsquos já é difícil de avaliar o valor de uma parcela de estoque. Torna-se muito mais difícil avaliar com precisão um derivado baseado nesse estoque. Além disso, porque o mercado de derivativos não é tão líquido como o mercado de ações, e há muitos quantos ldquoplayersrdquo no mercado para fechá-los, há spreads de oferta e solicitação muito maiores. Restrições de tempo Possivelmente, o maior motivo derivado são arriscados para os investidores é que eles têm uma vida contratual especificada. Depois que eles expiram, eles se tornam inúteis. Se a sua aposta de investimento não funcionar dentro do prazo especificado, você será confrontado com uma perda de 100. Potencial para fraudes Muitas pessoas têm dificuldade em entender derivativos. Os artistas fraudulentos geralmente utilizam derivativos para criar esquemas complexos para aproveitar os investidores amadores e profissionais. O esquema ponzi de Bernie Madoff é um bom exemplo disso. Quem deve investir em derivativos Por razões acima mencionadas, este é um mercado muito difícil para investidores novatos. Portanto, é composto principalmente por gerentes profissionais de dinheiro, engenheiros financeiros e investidores altamente experientes. Embora qualquer investidor não possa duvidar em derivativos para testar as coisas, os iniciantes não devem assumir riscos elevados neste mercado, dado os perigos potenciais. À medida que você se torna mais experiente e familiarizado com os vários tipos de derivativos e estratégias que se adequam ao seu estilo de investimento, você pode começar a incorporá-los ainda mais no seu portfólio de investimentos pessoais. Com isso dito, é importante notar que, independentemente da sua experiência e conhecimento, os derivativos só devem constituir uma parte do seu portfólio de investimentos. Porque eles podem ser tão voláteis, depender fortemente deles poderia colocá-lo em grave risco financeiro. Final Word Derivatives são instrumentos financeiros complicados. Eles podem ser ótimas ferramentas para alavancar seu portfólio e você tem muita flexibilidade ao decidir se deve ou não exercê-los. No entanto, eles também são investimentos de risco. Se você planeja comprar um derivado, verifique se você está atento ao prazo especificado e está preparado para lidar com o fato de serem ferramentas de investimento voláteis. Nas mãos certas, e com a estratégia certa, os derivados podem ser uma parte valiosa de um portfólio de investimentos. Você tem experiência investindo em derivativos financeiros. Por favor, envie qualquer conselho nos comentários abaixo. A DEFINIÇÃO ACIMA É INCORRETA Os derivados não são sempre valendo nada por si mesmos. Se eu tiver uma opção para comprar o estoque de APE em 100 que expiram em janeiro de 2015, certamente vale algo. Se você não concordar, então me dê alguns (de graça, uma vez que eles não valem nada8217) e veremos quem rirá no caminho para o banco. Alerta de Spoiler: seria eu rindo. Também diz acima que os derivativos são preços com base na segurança 8220primary que estão vinculados.8221 Isso também está incorreto, pois os derivativos podem ser vinculados a qualquer número de títulos (e não estão limitados a um). Não tentei ler mais, mas acho que há erros em todo 8211 Se o autor não puder obter a definição, então eu advertiria alguém a seguir os conselhos que se seguem. Alguns pontos de contador: os preços voláteis 8211 vão perguntar a qualquer um GOOGL curto ou NFLX quão volátil esses preços das ações estão hoje em contraste com as opções 18 mover-se hoje em cima de um movimento 8 esta semana em um estoque 600ish. 8211 disse Nuff. As opções e a volatilidade das ações são semelhantes, pois você pode ver o que é em qualquer momento e trocar o conhecimento disso. A volatilidade é o que cria o valor. As ações reais e as opções têm preços determinados pelo mercado e são tarifadas com precisão 8211, não excedendo ou abaixo dos preços. O mercado determina que os preços e os preços das ações têm uma chance ou aumento de 5050 em qualquer momento. Ao contrário do gato Schroedinger8217s, eles não podem existir em ambos os estados ao mesmo tempo. Valor de tempo: um investidor sábio usa tempo de cárie para ganhar dinheiro. Um estoque pode pagar dividendos ou apreciar. Uma opção pode pagá-lo por decadência do tempo ou cobrar-lhe por possuir. As opções não são mais arriscadas do que ações ou títulos. Na verdade, quando trocar opções corretamente, você pode melhorar suas chances de sucesso na entrada comercial, ao contrário de um estoque. Um estoque tem um potencial de 5050 e algo como o SPY tem 53 tendências ascendentes ao longo do tempo. No entanto, posso colocar uma troca de opções com 10, 20, 50, 70, 90, etc, probabilidade de ganhar. Então, tecnicamente, uma chance de sucesso de 5050 é um risco maior do que um comércio de opções devidamente colocadas com uma probabilidade de entrada de sucesso em dizer 70. So8230which é mais arriscado 70 ou 508230. Lotes para aprender sobre derivados8230Oil: Will Rising US Output Stifle Post - Ganhos da OPEP por Erik Norland 09 de janeiro de 2017 O papel dos Estados Unidos como produtor de swing poderia assumir o centro do estágio no mercado de petróleo ressurgido, já que os produtores da OPEP reduziram a produção para aumentar os preços. Sete dos dias de negociação mais notáveis de 2016 Por Bluford Putnam 04 de janeiro de 2017 A partir do resultado das eleições dos EUA para o corte de produção da OPEP, houve sete dias de negociação notáveis no ano passado, cujos efeitos poderiam se transformar em 2017. Fed aumenta taxas, mais caminhadas para Siga em 2017 Por Bluford Putnam 15 de dezembro de 2016 Assista um vídeo do Economista Chefe do Grupo CME, Blu Putnam, no Futures Institute, que discute as implicações da caminhada de segunda classe da FED desde a Grande Recessão. Negociação de opções de futuros
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